Постановление № 05/2025/NQ-CP Правительства Вьетнама о реализации пилотного проекта рынка криптоактивов, принятое и вступившее в силу 9 сентября 2025 года, стало основой для формирования внутреннего рынка этих активов. Особое значение в документе уделено соблюдению законодательства в сфере борьбы с отмыванием денег, финансированием терроризма и распространением оружия массового уничтожения, что имеет решающее значение для создания безопасного и прозрачного рынка криптоактивов.
Использование криптоактивов в незаконных целях
По данным Ассоциации блокчейна и цифровых активов Вьетнама, со ссылкой на аналитическую компанию Chainalysis (США, Нью-Йорк), во Вьетнаме в 2025 году объём операций с криптоактивами превысил 220 млрд долларов США, что на 55 % больше, чем годом ранее. Однако большая часть транзакций осуществляется на международных биржах, что приводит к налоговым потерям и осложняет борьбу с отмыванием денег, финансированием терроризма и киберпреступностью.
Подполковник Нгуен Тхань Чунг, заместитель начальника отдела 4 Департамента кибербезопасности и борьбы с преступлениями, совершаемыми с использованием высоких технологий (A05) Министерства общественной безопасности, отметил, что криптоактивы всё чаще используются для незаконного привлечения капитала и других противоправных действий в сети, создавая угрозы национальной безопасности, общественному порядку, налоговым поступлениям и макроэкономическому управлению.
По словам подполковника, хотя во Вьетнаме пока не выявлено крупных случаев финансирования терроризма через криптовалюты, риск их появления вполне реален и растёт. «Благодаря анонимности и трансграничному характеру, криптоактивы активно используются киберпреступниками для создания ‘теневого рынка’ и перевода средств на финансирование незаконных операций», — подчеркнул он.
По статистике Департамента A05, за пять лет — с 15 декабря 2019 года по 14 мая 2024 года — выявлено около 20 000 случаев мошенничества, связанных с более чем 17 000 лиц, с общим ущербом свыше 12 трлн донгов. В большинстве дел преступные доходы конвертировались в криптоактивы через международные биржи Binance, HTX, OKX и др., где ежедневный оборот достигал нескольких трлн донгов.
Кроме того, подполковник Нгуен Тхань Чунг обратил внимание на риск того, что нелицензированные криптобиржи собирают и хранят большие объёмы данных клиентов, не соблюдая требования Закона о кибербезопасности и Закона о защите персональных данных. Поэтому, по его мнению, проведение операций на лицензированных внутренних платформах, предусмотренных Постановлением № 05, не только способствует повышению эффективности борьбы с отмыванием денег и финансированием терроризма, но и обеспечивает защиту прав клиентов в случае споров.
Соблюдение правил борьбы с отмыванием денег и финансированием терроризма
Нгуен Тхи Минь Тхо, заместитель директора Департамента по борьбе с отмыванием денег Государственного банка Вьетнама, отметила, что с июня 2023 года Вьетнам включён в “серый список” Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (ФАТФ). Страна активно выполняет рекомендации ФАТФ по созданию правовой базы для регулирования криптоактивов и организаций, предоставляющих соответствующие услуги, а также демонстрирует практическое применение этой базы — путём повышения квалификации органов надзора, оценки рисков, обучения и информирования участников рынка об их обязанностях в области борьбы с отмыванием денег (БОД) и противодействия финансированию терроризма (ПФТ) и санкциях за нарушение закона.
Согласно отчёту о национальной оценке рисков отмывания денег за период 2018–2022 годов, Вьетнам анализировал четыре группы рисков, связанных с криптоактивами: поставщики услуг кошельков, инвестиционные фонды криптоактивов, стабильные токены и токенизированные ценные бумаги/утилити-токены/платформенные токены. Все четыре категории были оценены как средне-высокие или высокие риски.
Именно поэтому Закон об индустрии цифровых технологий и Постановление № 05 устанавливают строгие требования к исполнению правил БОД/ПФТ организациями, работающими с криптоактивами. Они обязаны выполнять все требования, предъявляемые к финансовым организациям, а также дополнительные — включая идентификацию клиентов (KYC), мониторинг транзакций на сумму от 1 000 долларов США, хранение данных не менее 10 лет и отчётность по подозрительным операциям.
Постановление также чётко определяет условия эмиссии токенов: компания-эмитент должна быть юридическим лицом, зарегистрированным во Вьетнаме, а токены — обеспечены реальными активами. Устанавливаются высокие стандарты для поставщиков услуг: уставный капитал не менее 10 трлн донгов, доля иностранного участия — не более 49 %, технологическая инфраструктура — уровня 4 из 5 по шкале безопасности. Кроме торговли и хранения активов, предприятия обязаны обеспечивать прозрачность информации, сегрегацию клиентских средств, а также механизмы разрешения споров и компенсации убытков.
По мнению экспертов, пилотный механизм не только открывает путь для инноваций, но и выполняет роль фильтра, устраняя модели, несущие потенциальные риски. Это позволит рынку функционировать прозрачно, укрепить доверие инвесторов внутри страны и за её пределами, а также приблизить Вьетнам к международным стандартам управления криптоактивами./.
ВИА
